В чём разница между чтением и литературой?

Чтение - это действие, литература - объект этого действия.

Ну, главную разницу между этими понятиями Вам уже описали в ответе тво, и все там совершенно правильно.
Но я бы, все-таки добавил следующее: многие слова кроме непосредственного, словарного смысла, имеют еще широкий дополнительный спектр смыслов. И здесь - как раз такой случай. Слово "чтение", действительно, нередко употребляют в качестве синонима слову "литература".
О не понравившейся книге можно сказать "Это не мое чтение", о понравившейся, наоборот, "Я такому чтению очень обрадовался".
Кстати, в развитие сказанного, можно рассмотреть и ответ Васлилия Темного: огородника или землекопа можно шутливо именовать и работником лопаты, и тружеником земли.
О, великий, могучий, правдивый и свободный русский язык!

чтение - это значит выучить буквы и уметь складывать из них слова
читать можно всё, что написано буквами, в том числе вывески на улице, железнодорожные билеты и телефонный справочник
литература - это художественные произведения, которые, кстати, можно читать, а можно и не читать

Если совсем просто, то "чтение" сводится к задаче "прочитать-пересказать-ответить на вопросы" (зачастую, уже в самих вопросах содержится подсказка). Литература предусматривает не только "разбор по полочкам" произведения, но и изучение биографии автора, его социальной позиции в конкретном историческом контексте, критических отзывов, написание сочинения или эссе и т. п.

Разница такая же, как между лопатой и землёй