Нужна помощь ...Right now, Jim is reading the newspaper and Kathy is making dinner. Last night at this time, they w

Правильный ответ в Вашем упражнении будет
\is going to be preparing
Ну да, по тому же принципу, что и is going to be reading и are also going to be doing the same thing.
На это указывает фраза They are very predictable people
Обычно разница в использовании to be going to do и will do состоит в том, что to be going обозначает запланированное действие или действие, в котором говорящий уверен. В случае с will такой уверенности или запланированности нет.
"Но мы используем Going to, а не Will, когда что-то в настоящем подсказывает нам, что должно произойти в будущем (особенно в ближайшем) . Говорящий уверен, что все будет именно так, как говорит он".
Словом predictable (предсказуемые) авторы упражнения подчеркивают эту свою уверенность.
+ к этой форме выражения будущего времени используется время Continuous.

He is going to be doing something - впервые вижу такую форму. Но может я чего-то не знаю.
Это в оригинале прямо так и написано? Или это ваша версия? - Если написано в оригинале, то ничего не поделаешь, придется пользоваться этой странной формой - "is going to be preparing".

Если это не написанов оригинале, то правильная форма - He is going to do something. Соответственно He will be going to do something - он будет собираться что-то сделать. Или he will be doing something - он будет что-то делать. Тогда В вашем случае "will be preparing"

she will be preparing

.. Сейчас Джим читает газеты и Кэти делает ужин. Прошлой ночью в это время, они делали то же самое. Она готовила и читал газету. Завтра в это время, они также будут делать то же самое. Она (будет готовить \ будет готовить) , обед, и он будет читать. Они очень предсказуемы люди